ویژگی‌های رئیس کمیتة حسابرسی و گزارشگری مالی به‌موقع

نوع مقاله : مقاله پژوهشی

نویسندگان

1 دانشجوی کارشناسی ارشد گروه حسابداری، دانشگاه تهران، تهران، ایران.

2 استادیار گروه حسابداری، دانشگاه تهران، تهران، ایران.

10.22103/jak.2020.14872.3110

چکیده

هدف: به‌موقع بودن اطلاعات مالی در گزارشگری سالیانه به عنوان یک مزیت اطلاعاتی، همواره کانون توجه سرمایه‌گذاران بوده است. از سوی دیگر، خصوصیات مختلف رئیس کمیتة حسابرسی می‌تواند اثربخشی افشای اطلاعات برون سازمانی را تحت الشعاع قرار داده، نقش موثری را در به‌موقع بودن گزارشگری مالی ایفا نماید. در همین راستا، هدف پژوهش حاضر، بررسی تأثیر تخصص مالی و تخصص تجربی رئیس کمیته حسابرسی بر به‌موقع بودن گزارشگری مالی است.
روش: جامعة آماری پژوهش حاضر، کلیة شرکت‌های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران طی بازه‌ زمانی 6 ساله 1397-1392 است. همچنین به منظور آزمون فرضیه‌های تحقیق، مدل با استفاده از داده‌های ترکیبی و اثرات ثابت سال - صنعت نیزکنترل شده است.
یافته‌ها: نتایج نشان می‌دهد بین تخصص مالی و تخصص تجربی رئیس کمیته حسابرسی با تأخیر در ارائه گزارش حسابرسی، رابطة معناداری وجود ندارد. افزون بر این، نتایج تکمیلی حاصل از آزمون پایداری به خوبی از نتایج  مدل اصلی پژوهش حمایت می‌کند.
نتیجه‌گیری: نتایج حاصل از تجزیه و تحلیل داده‌ها بیانگر آن است که تخصص مالی و سابقه تصدی بیشتر روسای کمیته حسابرسی، کمک شایانی به بهبود روند به‌موقع بودن گزارشگری مالی نمی‌نماید.

کلیدواژه‌ها


افلاطونی، عباس. (1397). اقتصادسنجی در پژوهش های مالی و حسابداری با نرم‌افزار Eviews. تهران، چاپ اول، انتشارات ترمه.
منشور کمیته حسابرسی شرکت‌های سهامی عام نمونه. (1391). سازمان بورس و اوراق بهادار تهران، 7-1.
اسدی، سعیده. (1394). بررسی رابطه بین تخصص کمیته حسابرسی، کیفیت گزارشگری مالی و دقت پیش بینی سود مدیریت. پایان‌نامه کارشناسی ارشد دانشگاه آزاد اسلامی واحد شهر قدس.
اسدی، غلامحسین؛ باغومیان، رافیک؛ کامرانی، جواد. (1391). بررسی رابطه بین ویژگی های شرکت و به موقع بودن گزارشگری مالی میان دوره ای. مطالعات تجربی حسابداری مالی،10(33)، 146-119.
بارانی، مریم؛ مجید اشرفی. (1395). بررسی تخصص رئیس کمیته حسابرسی با به موقع بودن گزارشگری مالی. دومین همایش ملی مباحث نوین در حسابداری، مدیریت و کارآفرینی، مینودشت، دانشگاه آزاد اسلامی واحد مینودشت.
بذر افشان، آمنه. (1395). اثرگذاری کیفیت کمیته حسابرسی بر تحقق اهداف کنترل های داخلی حاکم بر گزارشگری مالی. مطالعات تجربی حسابداری مالی، 13(52)، 196-171.
جامعی، رضا؛ رستمیان،آزاده. (1395). تأثیر تخصص مالی اعضای کمیته حسابرسی بر ویژگی های سود پیش بینی شده. پژوهش های حسابداری مالی و حسابرسی، 8(29)، 17-1.
جهانیان، حسین. (1395). تأثیر ویژگی‌های کمیته حسابرسی بر کیفیت سود شرکت‌های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران. پایان‌نامه کارشناسی ارشد دانشگاه مازندران.
حیدری موسی نارنجی، خدیجه. (1395). تأثیر اثربخشی کمیته حسابرسی بر به‌موقع بودن گزارشگری مالی. پایان‌نامه کارشناسی ارشد دانشگاه رازی.
دارابی، رویا؛ اجتهادی، سحر. (1394). بررسی رابطه بین تخصص کمیته حسابرسی در صنعت و کیفیت گزارشگری مالی شرکت‌های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران. حسابرسی، نظریه و عمل، 2(3)، 90-73.
زارعی، علیرضا؛ قاسمی، معصومه. (1395). اثر ویژگی های کمیته حسابرسی بر کیفیت گزارشگری مالی. بررسی‌های حسابداری، 3(12)، 64-43.
صالحی، مهدی؛ اورادی، جواد؛ سالاری فورگ، زینب. (1395). تأثیر وجود کمیته حسابرسی و ویژگی‌های آن بر تأخیرگزارش حسابرسی. دانش حسابداری، 7 (26)، 83-59.
عبدی، مصطفی؛ ثنائی محمدی، محمدحسین؛ کاظمی علوم، مهدی؛ حیدری، یونس. (1398). اثربخشی ویژگی‌های کمیته حسابرسی بر عدم تقارن اطلاعاتی: دیدگاه نظریه نمایندگی. دانش حسابرسی، 19(74)، 236-209.
کاشانی پور، محمد؛ راعی عزآبادی، محمدابراهیم؛ ارشادی، محمود (1396). تأثیر مکانیزم های راهبری شرکتی بر تأخیرگزارشگری مالی میان دوره ای: مطالعه مورد بورس اوراق بهادار تهران. سیاست های مالی و اقتصادی، 5(17)، 194-169.
کامیابی، یحیی؛ بوژمهرانی، احسان. (1395). ویژگی‌های کمیته حسابرسی، کیفیت افشا و نسبت اعضای غیرموظف هیئت مدیره. پژوهش‌های تجربی حسابداری، 6(22)، 217-191.
کردلویی، حمیدرضا؛ یوسفی، وحید. (1396). ویژگی های کمیته حسابرسی و کیفیت صورت های مالی. مدیریت کسب و کار، 9(36)، 93-109.
لاری دشت بیاض، محمود؛ قناد، مصطفی؛ فکور، حسین. (1397). ویژگی های کمیته حسابرسی و تأخیر در گزارش حسابرسی. پژوهش‌های حسابداری مالی و حسابرسی، 10(37)، 241-215.
محمدرضایی، فخرالدین؛ تنابی، محسن؛ علی آبادی، ابوالفضل. (1397). خطای حسابرسی: تأخیر در گزارش حسابرسی و نقش تعدیل گر مالکیت خانوادگی. بررسی‌های حسابداری و حسابرسی، 25(1)، 70-51.
نیکبخت، محمدرضا؛ رضایی، غلامرضا؛ فتوحی، مهدی. (1396). بررسی ارتباط بین ویژگی های کمیته حسابرسی با کیفیت گزارشگری مالی شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران. مطالعات مدیریت و حسابداری، 3(3)، 440-429.
References
Abbott, L.J., Parker, S., Peters, G.F., Raghunandan, K. (2003). An empirical investigation of audit fees, nonaudit fees, and audit committees. Contemporary Accounting Research, 20(2), 215-234.
Abernathy, J.L., Beyer, B., Masli, A., Stefaniak, C. (2014). The association between characteristics of audit committee accounting experts, audit committee chairs, and financial reporting timeliness. Advances in Accounting, 30(2), 283-297.
Abdi, M., Sanimohamadi, M., Kazemi Olom, M., Heydari, Y. (2019). The effectiveness of audit committee characteristics on information asymmetry: a representative theory perspective. Auditing Knowledge, 19(74), 209-236 [In Persian].
Abernathy, J.L., Kubick, T.R., Masli, A. (2018). Evidence on the relation between managerial ability and financial reporting timeliness, wileyonlinelibrary.com/ journal/ijau. (22), 185–196.
Abu-Baker, N., Naser, K. (2000). Empirical evidence on corporate social disclosure (CSD) practices in Jordan. International Journal of Commerce and Management, 10(3/4), 18-34.
Aflatooni, A. (2018). Econometrics in accounting and finance researches with Eviews software. First edition, Tehran, Termeh Publication [In Persian].
Agrawal, A., Chadha, S. (2005). Corporate governance and accounting scandals. Journal of Law and Economics, 43(2), 371–406.
Alsmady, A.A. (2018). The effect of board of directors’ characteristics and ownership type on the timeliness of financial reports. International Journal of Business and Management, 13(6), 276-288.
Asadi, S. (2014). investigating the relationship between audit committee specialty, financial reporting quality and accuracy of management profit prediction. MSc Thesis, Islamic Azad university of Ghods [In Persian].
Asadi, Gh., Baghomeyan, R., Kamrani, J. (2012). Investigating the relationship between company characteristics and the timeliness of interim financial reporting,Empirical Studies in Financial Accounting Quarterly, 10(33), 119-146 [In Persian].
Badolato, P.G., Donelson, D.C., Ege, M. (2014). Audit committee financial expertise and earnings management: The role of status. Journal of Accounting and Economics, 58(2-3), 208-230.
Barani, M., Ashrafi, M. (2016). Examine the expertise of the audit committee chair with timely financial reporting. Second National Conference on Modern Issues in Accounting, Management and Entrepreneurship, Minoodasht, Islamic Azad University of Minoodasht [In Persian].
Bazrafshan, A. (2016). The impacts of audit committee quality on achieving internal control over financial reporting. Empirical Studies in Financial Accounting Quarterly, 13(52), 171-196 [In Persian].
Beasley, M.S. (1996). An empirical analysis of the relation between the board of director composition and financial statement fraud. Accounting Review, 71(4), 443-465.
Beaver, W.H., Lambert, R., Morse, D. (1980). The information content of security prices. Journal of Accounting and Economics, 2(1), 3–28.
Bédard, J., Chtourou, S.M., Courteau, L. (2004). The effect of audit committee expertise, independence, and activity on aggressive earnings management. Auditing: A Journal of Practice & Theory,  23(2), 13-35.
Behn, B.K., Searcy, D.L., Woodroof, J.B. (2006). A within firm analysis of current and expected future audit lag determinants. Journal of Information Systems, 20(1), 65-86.
Blankley, A.I., Hurtt, D.N., MacGregor, J.E. (2014). The relationship between audit report lags and future restatements. Auditing: A Journal of Practice and Theory, 33(2), 27–57.
Bromilow, C., Keller, D. (2011). Audit committee effectiveness: What works best (4th ed.). Altamonte Springs, FL: The Institute of Internal Auditors Research Foundation.
Bruynseels, L., Cardinaels, E. (2013). The audit committee: Management watchdog or personal friend of the CEO? The Accounting Review, 89(1), 113-145.
Cadbury, S.A. (1997). Boardfocus: the governance debate: a current view of international corporate governance and the responsibilities of directors and boards. Egon Zehnder International.
Carcello, J.V., Hollingsworth, C.W., Neal, T.L. (2006). Audit committee financial experts: A closer examination using firm designations. Accounting Horizons, 20(4), 351-373.
Chan, A.M.Y., Liu, G., Sun, J. (2013). Independent audit committee members’ board tenure and audit fees. Accounting & Finance, 53(4), 1129-1147.
Charter of the audit committee of sample public listed company (2012). Tehran Stock Exchange Organization, 1-7[In Persian].
Chen, S., Komal, B. (2018). Audit committee financial expertise and earnings quality: A meta-analysis. Journal of Business Research, 84, 253-270.
Choi, Y.K., Han, S.H., Lee, S. (2014). Audit committees, corporate governance, and shareholder wealth: Evidence from Korea. Journal of Accounting and Public Policy, 33(5), 470-489.
Clatworthy, M.A., Peel, M.J. (2016). The timeliness of UK private company financial reporting: Regulatory and economic influences. The British Accounting Review, 48(3), 297-315.
Cohen, J.R., Hoitash, U., Krishnamoorthy, G., Wright, A.M. (2013). The effect of audit committee industry expertise on monitoring the financial reporting process. The Accounting Review, 89(1), 243-273.
Darabi, R., Ejtehadi, S. (2015). Investigating the relationship between industry audit committee specialty and financial reporting quality of companies listed in Tehran Stock Exchange, Auditing, Theory and Practice, 2(3), 73-90 [In Persian].
Dhaliwal, D.A.N., Naiker, V.I.C., Navissi, F. (2010). The association between accruals quality and the characteristics of accounting experts and mix of expertise on audit committees. Contemporary Accounting Research, 27(3), 787-827.
Dong, B., Robinson, D. (2018). Auditor-client geographic proximity and audit report timeliness. Advances in Accounting, 40, 11-19.
Doyle, J.T., Magilke, M.J. (2013). Decision usefulness and accelerated filing deadlines. Journal of Accounting Research, 51(3), 549-581.
Dyer, J.C., McHugh, A.J. (1975). The timeliness of the Australian annual report. Journal of Accounting Research, 13(2), 204-219.
Ernst & Young. (2011). Insights for North American audit committee members. (January). Retrieved from http://www.tapestrynetworks. com/documents/ Tapestry_EY_ACLN_InSights_Jan11.
Francis, J., Lafond, R., Olsson, P., and Schipper, K. (2005). The market pricing of accruals quality. Journal of Accounting and Economics,39, 295-327.
Financial Accounting Standards Board (2010). Conceptual framework for financial reporting. Chapter 1, The objective of general purpose financial reporting, and Chapter 3, Qualitative characteristics of useful financial information: A replacement of FASB concepts statements no. 1 and no. 2. Statement of Financial Accounting Concepts No. 8. Norwalk, CT: Financial Accounting Standards Board.
MohammadRezaei, F., Tanabi, M., Abadi, A. (2017). Audit Error: Delay in the audit report and the moderating role of family ownership, The journal of accounting and auditing review, 25(1), 51-70 [In Persian].
García‐Meca, E., Sánchez‐Ballesta, J.P. (2009). Corporate governance and earnings management: A meta‐analysis. Corporate Governance: An International Review, 17(5), 594–610.
Ghafran, C.M., O'Sullivan, N. (2013). The governance role of audit committees: Reviewing a decade of evidence. International Journal of Management Reviews, 15(4), 381–407.
Ghafran, C., Yasmin, S. (2018). Audit committee chair and financial reporting timeliness: A focus on financial, experiential and monitoring expertise. International Journal of Auditing, 22(1), 13-24.
Givoly, D., Palmon, D. (1982). Timeliness of annual earnings announcements: Some empirical evidence. Accounting Review, 57(3), 486-508.
Heydari Musa Naranji, Kh. (2015). The effect of audit committee effectiveness on timeliness of financial reporting. MSc Thesis, Razi University [In Persian].
He, L., Yang, R. (2014). Does industry regulation matter? New evidence on audit committees and earnings management. Journal of Business Ethics, 123(4), 573-589.
He, X., Pittman, J.A., Rui, O.M., Wu, D. (2017). Do social ties between external auditors and audit committee members affect audit quality? The Accounting Review, 92(5), 61-87.
Jaggi, B., Tsui, J. (1999). Determinants of audit report lag: Further evidence from Hong Kong. Accounting and business research, 30(1), 17-28.
Jahanian, H. (2015). Theinfluence of audit committee characteristics on the earning quality of firms listed in Tehran Stock Exchange. MSc Thesis, Mazandaran university [In Persian].
Jamee, R. Rostameyan, A. (2016). The impact of audit committee members' financial expertise on predicted earnings properties. The Financial Accounting and Auditing Researches, 8(29), 1-17 [In Persian].
Kashanipour, M., Raei az abadi, M., Arshadi, M. (2017). The impact of corporate governance mechanisms on intermediate financial reporting lag: A case study of the Tehran Stock Exchange. Fiscal and Economic Policies, 5(17), 169-194 [In Persian].
Kamyabi, Y., Bozh mehrani, E. (2016). Characteristics of the audit committee, the quality of disclosure and the proportion of non-executive members of the board of directors. Empirical Research in Accounting, 6(22), 191-217 [In Persian].
Khemakhem, H.,  Fontaine, R. (2019). The audit committee chair's abilities: Beyond financial expertise. International Journal of Auditing, 23(3), 457-471.
Kordloei, H.R. Yousefi, V. (2017). Audit committee characteristics and quality of financial statements. Journal Management System, 9(36), 93-109 [In Persian].
Krishnan, G.V., Visvanathan, G. (2008). Does the SOX definition of an accounting expert matter? The association between audit committee directors' accounting expertise and accounting conservatism. Contemporary Accounting Research, 25(3), 827-858.
Lari Dasht Bayaz, M., Ghanad, M., Fakor, H. (2018). Characteristics of the audit committee and delay in the audit report. The Financial Accounting and Auditing Researches, 10(37), 215-242[In Persian].
Lee, H.Y., Mande, V., Son, M. (2009). Do lengthy auditor tenure and the provision of non‐audit services by the external auditor reduce audit report lags? International Journal of Auditing, 13(2), 87-104.
Leventis, S., Weetman, P., Caramanis, C. (2005). Determinants of audit report lag: Some evidence from the Athens stock exchange. International Journal of Auditing, 9, 45–58.
Lin, F. (2019). The effect of CFO gender on: auditor turnover, audit fees, and financial reporting timeliness. CMC Senior Theses, https://scholarship.claremont. edu/cmc_theses/2086.
Lisic, L.L., Myers, L.A., Seidel, T.A., Zhou, J. (2019). Does audit committee accounting expertise help to promote audit quality? Evidence from auditor reporting of internal control weaknesses. Contemporary Accounting Research, 36(4), 2521-2553.
Livingston, P. (2005). The job of the audit committee: getting directors on the same page; FEI's former CEO, who chairs two audit committees, outlines a framework for determining the panel's responsibilities and carrying them out. Financial Executive, 21(2), 24-26.
Mautz, R.K. (1968). Financial reporting by diversified companies. Financial Executives Research Foundation.
Miko, N.U., Kamardin, H. (2015). Impact of audit committee and audit quality on preventing earnings management in the pre-and post-Nigerian corporate governance code 2011. Procedia-Social and Behavioral Sciences, 172, 651-657.
Nikbakht, M., Rezae, G., Ftohi, M. (2017). Investigating the relationship between audit committee characteristics and financial reporting quality of companies listed in Tehran Stock Exchange. Management and Accounting Studies, 3(3), 429-440 [In Persian].
O’sullivan, N. (2000). The impact of board composition and ownership on audit quality: Evidence from large UK companies. The British Accounting Review, 32(4), 397-414.
Othman, R., Ishak, I.F., Arif, S.M.M., Aris, N.A. (2014). Influence of audit committee characteristics on voluntary ethics disclosure. Procedia-Social and Behavioral Sciences, 145, 330-342.
Oussii, A.A., Taktak, N.B. (2018). Audit committee effectiveness and financial reporting timeliness. African Journal of Economic and Management Studies.
Prawitt, D., Smith J., Wood, D. (2009). Internal audit quality and earnings management. The Accounting Review, 84, (4), 1255-1280.
Rochmah Ika, S., Mohd Ghazali, N.A. (2012). Audit committee effectiveness and timeliness of reporting: Indonesian evidence. Managerial Auditing Journal, 27(4), 403-424.
Salehi, M., Oradi, J., Salariforg, Z. (2016). The impact of the existence of the audit committee and its features on the delay in the audit report. Accounting Knowedge, 7(26), 59-83 [In Persian].
Schmidt, J., Wilkins, M.S. (2013). Bringing darkness to light: The influence of auditor quality and audit committee expertise on the timeliness of financial statement restatement disclosures. Auditing: A Journal of Practice and Theory, 32(1), 221–244.
Schwartz, K.B., Soo, B.S. (1996). The association between auditor changes and reporting lags. Contemporary Accounting Research, 13(1), 353–370.
Siti, R.I., Nazli, A., Mohd, G. (2011). Audit committee effectiveness and timeliness of reporting: Indonesian evidence. Managerial Auditing Journal, 27(4), 403-424.
Song, J., Windram, B. (2004). Benchmarking audit committee effectiveness in financial reporting. International Journal of Auditing, 8(3), 195-205.
Soltana, N., Harjinder, S., Vander, Z. (2014). Audit committee characteristics and audit report lag. International Journal of Auditing, 19, 57-130.
Sultana, N., Singh, H., Vander Zahn, J.L.M. (2015). Audit committee characteristics and audit report lag. International Journal of Auditing, 19(2), 72-87.
Sun, J., Liu, G. (2014). Audit committees’ oversight of bank risk-taking. Journal of Banking & Finance, 40, 376-387.
Tanyi, P.N., Smith, D.B. (2014). Busyness, expertise, and financial reporting quality of audit committee chairs and financial experts. Auditing: A Journal of Practice & Theory, 34(2), 59-89.
Turley, S., Zaman, M. (2007). Audit committee effectiveness: Informal process and behaviours. Accounting, Auditing and Accountability Journal, 20(5), 765–788.
Vafeas, N. (2003). Length of board tenure and outside director independence. Journal of Business Finance and Accounting, 30(7), 1043–1064.
Warfield, T.D., Wild, J.J., Wild, K.L. (1995). Managerial ownership, accounting choices and informativeness of earnings. Journal of Accounting and Economics, 20(1), 61–90.
Yang, J.S., Krishnan, J. (2005). Audit committees and quarterly earnings management. International Journal of Auditing, 9(3), 201-219.
Zaman, M., Hudaib, M., Haniffa, R. (2011). Corporate governance quality, audit fees and non‐audit services fees. Journal of Business Finance & Accounting, 38(1‐2), 165-197.
Zarei, A. Ghasemi, M. (2016). The effect of audit committee characteristics on the financial statements quality. Accounting Review, 3(12), 43-64 [In Persian].
Zhang, Y., Zhou, J., Zhou, N. (2007). Audit committee quality, auditor independence, and internal control weaknesses. Journal of Accounting and Public Policy, 26(3), 300-327.